Få ting var mere spændende end refinansiering fra et 30-årigt til et 15-årigt pant tilbage i 2011. “Bliver du prioritetsgældfri af 41-årige? Ja tak, ” Tænkte jeg, da jeg ivrigt underskrev det afsluttende papirarbejde. Selvom jeg ikke fortryder mit valg, førte dette års bundrente og økonomiske usikkerhed til en uventet ændring.
Før refinansiering havde jeg et langsigtet økonomisk mål i tankerne - at eje mit hjem direkte og betale mindre renter på pantet. Men da ejendomsværdien steg og lånesaldoen faldt, indså jeg, at jeg længtes efter mere fleksibilitet. Ved at refinansiere til et 15-årigt pant låste jeg mig fast i en højere månedlig betaling og efterlod færre penge til mine andre mål.
Med kun seks år tilbage på mit 15-årige pant, stillede nogle spørgsmålstegn ved mit valg om at gå tilbage med et 30-årigt lån. Der er dog en stor grund til, at jeg gjorde det: Flere kontanter til fremtidige muligheder.
Efter ni års betaling af mit 15-årige pant og en stigning i mit byens hjemværdier, Jeg sad på næsten $ 300.000 i egenkapital. Uden planer om at sælge hjemmet skiftede jeg mening om at betale af pantet hurtigere. Da renterne ramte rekordlave, var mit første instinkt at refinansiere tilbage til et 30-årigt lån og trykke på noget af min egenkapital.
Flytningen tilbød også en følelse af økonomisk sikkerhed, især under pandemien. Ved at tilføje til mine kontanter, reducere mine månedlige betalinger og sænke min rentesats følte jeg mig mere forberedt på eventuelle indkomstfald.
Efter at have sammenlignet renter online brugte jeg dataene til at shoppe rundt. Med et par henvisninger fra venner og kolleger sendte jeg nogle långivere for at sammenligne tilbud. En lokal bank tilbød den mest konkurrencedygtige rente og de laveste lukkeomkostninger for en cash-out refinansiering.
Banken tilbød en 30-årig cash-out refinansiering til en fast rente på 2,49 procent og lukkende omkostninger på kun $ 2.744,53. Den nye månedlige betaling ville være $ 432 mindre, hvilket ville give mig mulighed for at bryde igennem mine lukkeomkostninger på mindre end syv måneder -score! Som freelancer var jeg nødt til at indsende ekstra papirer til garantien, men ellers var refinansieringsprocessen glat.
Før jeg ansøgte om en refinansiering af et udbetalt realkreditlån, overvejede jeg, hvordan det kunne påvirke min økonomi.
Den største risiko for en refinansiering med pant i pant er at tage mere gæld. Ved at hæve mit pant er der en mulighed for, at jeg ikke kan betale det tilbage, og banken kan udelukke mit hjem. Men dette kan være mindre sandsynligt med en mere overkommelig månedlig betaling. En anden ulempe er, at det kan være mere udfordrende at kvalificere sig til andre lån uden for mit pant. Långivere sammenligner min gæld med min indkomst for at afgøre, om jeg har råd til et andet lån.
Mens det kun har været en måned siden jeg lukkede om refinansieringen, er jeg stadig begejstret for beslutningen. Tiden vil vise, om investeringerne betaler sig, men jeg er allerede lettet over de lavere månedlige pantbetalinger.